近期市场大幅震荡,上证综指今年来下跌超4%偏股型基金平均跌近2%的背景下,东吴旗下基金业绩确一枝独秀一路攀升。据银河证券基金业绩排名显示,从2010年3月至4月9日:东吴轮动在股票型基金中由12名、8名上升至第2名,东吴双动力从18名、13名上升至第3名,东吴嘉禾在偏股型基金中从12名上升至第6名,而东吴策略则在灵活配置型基金中从15名上升至第6名。东吴旗下四大基金一路升至同类前10,助推东吴基金位居前列,并均为投资者实现正收益。
“东吴系基金近期获得如此耀眼的业绩,离不开公司过去一年在投研团队再造、投资理念的秉持及勤奋调研挖掘个股等三大业绩驱动力方面的努力”,东吴基金投资总监王炯在接受记者采访时表示。首先,投研再造大幅提升团队实力,东吴基金在经过去年的选拔与调整之后,包括引进4位经验丰富的基金经理,提升多位研究人员,投研团队实力扩充了近一倍,在人员流动频繁的基金业内打造了一支稳定且高水平的团队。其次,策略先行的稳健投资理念。在当前全球各经济体均在告别传统经济增长方式下,我们也从前沿和稳健的角度,制定相应的投资策略,如在紧缩政策预期下,东吴基金采取谨慎态度相应地调整了仓位,在资产配置方面一季度采取了“平衡式”的资产布局,一方面配置业绩增长较为明确、竞争力较为明显的传统产业,另一方面对新经济给与了较大配置,仓位和资产配置策略得当为业绩打下扎实基础。第二,勤奋调研与个股挖掘。2010年一季度的行情一直处于震荡调整市之中,东吴基金不断加强对个股的调研与挖掘力度。所有研究员几乎“不是在调研就是在调研的路上”,对行业和上市公司反复展开深入一线的调研,对上市公司做到超前的、透彻的价值分析,以获取良好超额收益。
良好的配置策略及个股挖掘,让东吴基金获得了虎年第一个季度的丰收,未来东吴系基金将抓住后市机会。王炯表示看好市场中长期趋势,但在货币政策退出预期下,短期市场仍将维持震荡。在板块挖掘方面,王炯表示09年中国经济V型反转背景下,与经济密切相关的周期性行业投资回报和上涨幅度比较高。但目前在中国经济结构转型的背景下,周期性行业高估值告一段落,未来的长线金股一定出现在代表未来新兴产业发展方向的行业中,重点看好并将战略配置新能源、新技术、新消费等新兴产业,以及受益于居民财富积累和消费升级的行业如航空、零售、食品饮料、医药、家电。